Hyundai Motor Co. busca recaudar 3.300 millones de dólares a través de una oferta pública inicial (IPO) de su unidad en India, dando inicio a la cotización bursátil más grande del país.
Hyundai Motor India Ltd fijó el rango de precios entre 1.865 rupias (22 dólares) y 1.960 rupias por acción, según los términos del acuerdo obtenidos por Bloomberg News.
Con Hyundai vendiendo hasta 142,2 millones de acciones, o una participación del 17,5%, la IPO valora efectivamente al segundo mayor fabricante de automóviles de la India en 19.000 millones de dólares si sus acciones se encuentran en el extremo superior de su rango de precios, según muestran los términos, confirmados. por Bloomberg News. informe el viernes.
La unidad no venderá ninguna acción nueva en la IPO y todos los ingresos se destinarán a la empresa matriz. La oferta pública inicial se abrirá a ofertas la próxima semana del 15 al 17 de octubre, y se espera que las acciones comiencen a cotizar a partir del 22 de octubre, según un prospecto de pista falsa publicado el martes. Los inversores ancla pueden realizar pedidos el lunes.
La cotización de una unidad de Hyundai en India batiría el récord establecido por Life Insurance Corp of India, que recaudó 2.700 millones de dólares en 2022. También sería una de las mayores OPI en Asia en los últimos años.
El entusiasmo de los inversores por las altas tasas de crecimiento y las elevadas valoraciones de la India ha alentado a un gran número de empresas a realizar OPI, convirtiendo al país en el mercado de OPI más activo del mundo. Se han recaudado más de 9.000 millones de dólares a través de más de 250 OPI en lo que va del año, y se están preparando más salidas a bolsa importantes, incluida la plataforma india de entrega de alimentos Swiggy Ltd.
El mercado de OPI de la India se ha desplomado debido a que una entrada de fondos de los ahorradores ha ayudado a aumentar las apuestas y mejorar la liquidez, lo que ha llevado a las multinacionales y patrocinadores de capital privado a considerar monetizar sus tenencias en el país.
El asesor de Hyundai para la venta de acciones es Banco Kotak Mahindra Ltd, Citigroup Inc, HSBC Holdings Plc, JPMorgan Chase & Co y Morgan Stanley, según documentos de venta de acciones.
