برزت الهند كشركة رائدة عالميًا في اعتماد العملات المشفرة للعام الثاني على التوالي، وفقًا لتقرير تشيناليسيس الصادر في سبتمبر 2024. في حين أن أنشطة مثل شراء وبيع وتداول وحيازة العملات المشفرة تعتبر قانونية في الهند، إلا أنه لا توجد عملات مشفرة معترف بها مناقصة قانونية. وفي مقابلة مع Gadgets360، أشار مؤسس Cashaa، كومار غوراف، إلى أن خطط الاستثمار المنهجية القائمة على العملات المشفرة (SIPs) قد تكتسب شعبية في السنوات المقبلة حيث يبحث المستثمرون الشباب عن بدائل للأصول التقليدية مثل الأسهم والسندات. تقدم Cashaa، وهي منصة مصرفية مقرها المملكة المتحدة، أيضًا خدمات متعلقة بالعملات المشفرة.
العملات المشفرة هي أصول افتراضية متقلبة وغير منظمة إلى حد كبير، وعرضة للتقلبات العالمية في الاقتصاد الجزئي والكلي. وفي حديثه مع Gadgets360، شدد غوراف على أنه ينبغي اعتبار استثمارات العملات المشفرة جزءًا من محفظة متنوعة. وحذر من الاعتماد فقط على العملات المشفرة في برامج SIP أو مدخرات التقاعد، لأن القيام بذلك قد يعرض المستثمرين لمخاطر مالية كبيرة.
في محادثتنا، حاولنا مناقشة SIPs المشفرة وما يخبئه المستقبل لخيار التوفير هذا. فيما يلي مقتطفات معدلة ومكثفة قليلاً من محادثتنا:
الأدوات360: ما هو تشفير SIP وكيف يختلف عن SIP التقليدي في الصناديق المشتركة أو الأسهم؟
كومار جوراف: تعمل Crypto SIPs بشكل مشابه لـ SIPs التقليدية، حيث يستثمر المستثمرون بانتظام مبلغًا ثابتًا مع مرور الوقت. ومع ذلك، بدلاً من الاستثمار في صناديق الاستثمار المشتركة أو الأسهم، تتيح لك برامج SIP المشفرة الاستثمار في الأصول الرقمية مثل Bitcoin وEthereum والعملات المشفرة الأخرى.
يكمن الاختلاف الرئيسي في الأصول الأساسية – فالعملات المشفرة لا مركزية، شديدة التقلب، وعالمية بطبيعتها – على عكس صناديق الاستثمار المشتركة أو الأسهم التي عادة ما تكون منظمة ومستقرة نسبيًا ومخصصة لكل بلد.
هناك اختلاف آخر وهو إمكانات النمو العالية والمخاطر المرتبطة بسوق العملات المشفرة، مقارنة بالنمو الأكثر تحفظًا الذي تشهده الاستثمارات التقليدية.
الأدوات360: ما هي مزايا الاستثمار في العملة المشفرة عبر نموذج SIP مقارنة باستثمار المبلغ الإجمالي؟
كومار جوراف: ينطوي القيام باستثمار مبلغ مقطوع في الأصول المشفرة على مخاطر مالية أكبر، نظرًا لعدم القدرة على التنبؤ بأسعار العملات المشفرة. وفي الوقت نفسه، فإن الاستثمار في العملات المشفرة من خلال نموذج SIP يسمح بمتوسط تكلفة الروبية. وهذا يقلل من مخاطر دخول السوق في أوقات غير مؤكدة.
في سوق ديناميكية مثل العملات المشفرة، حيث يمكن أن تتقلب الأسعار بشكل كبير خلال ساعات، تساعد SIPs على توزيع الاستثمارات بمرور الوقت، مما يقلل من مخاطر الشراء عند قمم السوق. تشجع استراتيجية الاستثمار هذه عادات الاستثمار المستدامة المتسقة.
الأدوات360: كيف يكون أداء SIPs المشفرة مقارنة بطرق الاستثمار التقليدية على المدى الطويل؟
كومار جوراف: في حين أن برامج SIP التقليدية في أسواق الأسهم توفر عوائد مستقرة ومعتدلة نسبيًا، فإن SIPs المشفرة لديها إمكانات نمو هائلة. على سبيل المثال، حققت عملة البيتكوين عوائد أعلى على مدار 10 سنوات مقارنة بمعظم الأصول التقليدية. ومع ذلك، تأتي هذه الأرباح مصحوبة بتقلبات شديدة في السوق.
على المدى الطويل، قد توفر برامج SIP المشفرة عوائد متفوقة إذا كان السوق ناضجًا، ولكن يجب أن تكون متوازنة مع الاستثمارات التقليدية للتحوط ضد التقلبات.
الأدوات360: ما هي المخاطر الرئيسية المرتبطة بـ Crypto SIPs، مع الأخذ في الاعتبار تقلبات السوق؟
كومار جوراف: يعد تقلب سوق العملات المشفرة أحد أكبر المخاطر المرتبطة بـ SIPs المشفرة. حتى مع متوسط تكلفة فوائد SIP، يمكن أن تشهد العملات المشفرة تقلبات كبيرة في الأسعار خلال فترات زمنية قصيرة. هناك أيضًا حالة من عدم اليقين التنظيمي في العديد من البلدان، بما في ذلك الهند، حيث لا يزال الإطار القانوني للعملات المشفرة يتطور.
تشمل المخاطر الأخرى المشكلات الأمنية مثل الهجمات الإلكترونية واختراقات البورصة، بالإضافة إلى مخاطر السيولة المرتبطة بالعملات المشفرة الأصغر أو الأقل رسوخًا.
يجب على المستثمرين الذين يتطلعون إلى تجربة الاستثمار في الأصول الرقمية الافتراضية بذل العناية الواجبة في اختيار عملة مشفرة ثابتة مثل Bitcoin أو Ethereum مع اختيار منصة تشفير متوافقة وقانونية أيضًا.
الأدوات360: هل يمكنك شرح العملية خطوة بخطوة لإعداد تشفير SIP في الهند؟
كومار جوراف: أولاً، تحتاج إلى اختيار منصة آمنة وموثوقة لبدء SIP الخاص بك. بعد ذلك، يتعين عليك إكمال عملية KYC الخاصة بك وبمجرد الموافقة عليها، حدد العملة المشفرة التي تختارها. تعد Bitcoin و Ethereum رهانات أكثر أمانًا بشكل عام نظرًا لهيمنتها على السوق.
بمجرد الانتهاء، ما عليك سوى تحديد مبلغ الاستثمار وتكرار SIP، أي أسبوعيًا أو نصف شهري أو شهري. يمكنك ربط تفاصيل البنك الخاص بك لأتمتة المدفوعات المتكررة.
Gadgets360: ما هي الاعتبارات التنظيمية عند الاستثمار في SIPs المشفرة؟
كومار غوراف: في الهند، لا تزال اللوائح التنظيمية المتعلقة بالعملات المشفرة في حالة تغير مستمر. في حين أن الحكومة لم تفرض حظرًا تامًا، إلا أن هناك قيودًا على كيفية التعامل مع العملات المشفرة، خاصة لأغراض المضاربة أو الاستثمار.
يجب أن يكون المستثمرون على دراية بالتحديثات التنظيمية، والتي قد تؤثر على طريقة إدارة Crypto SIPs.
حاليًا، من المتوقع أن تتبع البورصات التي تقدم SIP في الهند بروتوكولات KYC الصارمة ومكافحة غسيل الأموال (AML). من المهم اختيار منصة تتوافق مع اللوائح الهندية، حيث أن التغييرات المستقبلية قد تفرض لوائح أو ضرائب أكثر صرامة على استثمارات العملات المشفرة.
Gadgets360: ما هي الآثار الضريبية لاستثمار العملات المشفرة من خلال SIP في الهند؟
كومار جوراف: في الهند، يتم تصنيف العملات المشفرة على أنها أصول رقمية افتراضية (VDA)، ويتم فرض ضريبة على أي أرباح من هذه الأصول بنسبة 30 بالمائة. معدل الضريبة على المدى القصير والطويل هو 30 في المئة. بالإضافة إلى ذلك، يتم أيضًا فرض TDS (خصم الضرائب عند المصدر) بنسبة واحد بالمائة على معاملات العملات المشفرة التي تتجاوز حدًا معينًا. يعد الاحتفاظ بسجلات دقيقة لجميع المعاملات أمرًا بالغ الأهمية لحساب التزاماتك الضريبية.
وفقًا لغوراف، نظرًا للاحتمالية العالية لارتفاع القيمة على المدى الطويل، يمكن أن تكون برامج SIP للعملات المشفرة بالفعل جزءًا من خطة تقاعد أو ادخار طويلة الأجل، خاصة عندما تصبح الأطر التنظيمية أكثر وضوحًا وتقدم المنصات منتجات أكثر تأمينًا وأمانًا وامتثالًا. في عام 2022، ذكر استطلاع أجراه مدير الأصول الأمريكي تشارلز شواب أن حوالي 45 بالمائة من جيل الألفية و46 بالمائة من سكان الجيل Z ينظرون إلى العملات المشفرة كخطة للتقاعد في الولايات المتحدة.
العملة المشفرة هي عملة رقمية غير منظمة، وليست عملة قانونية وتحمل مخاطر السوق. المعلومات المقدمة في هذه المقالة ليس المقصود منها أن تكون ولا تشكل نصيحة مالية أو نصيحة تجارية أو أي نصيحة أو توصية أخرى مقدمة أو معتمدة من قبل NDTV. لن تكون NDTV مسؤولة عن أي خسارة تنشأ عن أي استثمار بناءً على أي توصيات أو توقعات أو معلومات أخرى واردة في المقالة.
